近日，裁判文書網(wǎng)披露的一則判決書使得一樁10億老鼠倉的案件浮出水面。

利用非公開信息控制6個賬戶

累計交易金額超10億

根據(jù)上海市人民檢察院第一分院指控，2016年12月至2017年10月，被告人余某元在擔(dān)任聯(lián)訊證券公司投資管理部投資總監(jiān)期間，利用掌握的未公開信息，指令他人操作6個其實際控制的證券賬戶，先于、同期或稍晚于公司證券賬戶買入或賣出62只相同的股票，累計交易金額人民幣10.26億余元，非法獲利合計156.34萬余元。對此，有網(wǎng)友評論表示，交易了10個億，獲利僅有0.15%，真是“一頓操作猛如虎，一看持倉兩塊五”。

雖然審理期間，被告人余某元退繳了全部違法所得，并預(yù)繳罰金400萬元。但經(jīng)法院認定，其在擔(dān)任聯(lián)訊證券公司投資管理部投資總監(jiān)期間的行為，已構(gòu)成利用未公開信息交易罪，且屬情節(jié)嚴(yán)重。遂最終判處被告人余某元三年有期徒刑，緩刑五年，并處罰金人民幣400萬元。此外，其扣押在案的違法所得予以沒收，上繳國庫。

公開資料顯示，聯(lián)訊證券前身為惠州證券，成立于1988年，是中國最早成立的證券公司之一，公司總部位于廣東省廣州市黃埔區(qū)，旗下?lián)碛袃杉胰Y子公司。2018年廣州開發(fā)區(qū)金控入主，次年更名為粵開證券。

涉案人余某元是上海財經(jīng)大學(xué)經(jīng)濟學(xué)博士，在證券、基金行業(yè)從業(yè)多年，積累了豐富的經(jīng)驗。曾任職于國元證券研發(fā)中心、投資部，期間主要從事證券分析、研究和投資管理等工作。2003年2月起就職于天治基金管理有限公司，任天治基金管理有限公司投資總監(jiān)、投資管理部總監(jiān)兼天治核心成長股票型證券投資基金基金經(jīng)理。

監(jiān)管嚴(yán)查“老鼠倉”

近年來，資本市場中操縱市場和“老鼠倉”行為時有發(fā)生，造成投資者的嚴(yán)重損失。

2019年，最高人民法院和最高人民檢察院聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于辦理操縱證券、期貨市場刑事案件適用法律若干問題的解釋》和《關(guān)于辦理利用未公開信息交易刑事案件適用法律若干問題的解釋》，充分反映了操縱市場和“老鼠倉”犯罪案件的新變化、新特點，進一步明確了相關(guān)違法犯罪行為的刑事認定標(biāo)準(zhǔn)，強化了對這兩類證券期貨違法犯罪行為的懲處力度，是提高資本市場違法犯罪成本、強化法律責(zé)任、完善科創(chuàng)板試點注冊制配套司法保障的重要舉措，對于維護投資者合法權(quán)益、保障科創(chuàng)板改革有序開展、有效促進資本市場的穩(wěn)定健康發(fā)展具有重要意義。

對于各類大型基金公司，監(jiān)管機構(gòu)對于“老鼠倉”的監(jiān)管愈發(fā)嚴(yán)格。中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(簡稱“協(xié)會”)2021年8月17日發(fā)布《公開募集證券投資基金管理人及從業(yè)人員職業(yè)操守和道德規(guī)范指南》(簡稱《指南》)的通知，《指南》對基金行業(yè)職業(yè)道德規(guī)范、內(nèi)部管理、自律管理等內(nèi)容作出規(guī)定。其中提到，基金管理人和從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)堅決杜絕內(nèi)幕交易行為和利用未公開信息交易行為。基金管理人應(yīng)當(dāng)建立、健全涵蓋事前、事中、事后，包括董事、監(jiān)事、高級管理人員，以及投資、研究和交易等部門相關(guān)人員在內(nèi)的全方位、多層次的內(nèi)幕交易防控機制。

關(guān)鍵詞： 券商 總監(jiān) 栽了