公開信息顯示，北京證券交易所上市委員會定于2023年8月18日上午9時召開2023年第41次審議會議，將審議無錫晶海氨基酸股份有限公司（以下簡稱“無錫晶海”）的首發(fā)事項，保薦人為東方證券承銷保薦有限公司。

無錫晶海主要從事氨基酸產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)、銷售。截至招股說明書簽署日，公司實際控制人李松年直接持股3876萬股，占比82.82%，并擔(dān)任晶盛投資、晶耀投資兩個持股計劃平臺的執(zhí)行事務(wù)合伙人或法定代表人，合計控制公司95.64%的表決權(quán)。本次發(fā)行后，李松年仍將合計控制公司超過70%的表決權(quán)，占據(jù)絕對控股地位。

本次申請上市，公司擬募集資金約3.4億元，用于高端高附加值關(guān)鍵系列氨基酸產(chǎn)業(yè)化建設(shè)項目、補(bǔ)充流動資金項目。

(資料圖片僅供參考)

募資使用情況，圖片來源：招股書

招股書顯示，報告期內(nèi)，無錫晶海的營業(yè)收入分別約2.66億元、3.84億元、3.87億元，歸母凈利潤分別為4937.43萬元、7395.71萬元、6435.01萬元。盡管公司營收呈增長態(tài)勢，但歸母凈利潤存在波動，其中2022年公司增收不增利。

主要財務(wù)數(shù)據(jù)及財務(wù)指標(biāo)，圖片來源：招股書

據(jù)審閱報告，2023年1-3月，公司實現(xiàn)營業(yè)收入約1.14億元，較上年同期增長16.49%；歸屬于母公司股東的凈利潤為1931.78萬元，較上年同期增加18.17%。

無錫晶海的主要產(chǎn)品包括支鏈氨基酸（異亮氨酸、纈氨酸、亮氨酸）、色氨酸、苯丙氨酸、脯氨酸等，廣泛應(yīng)用于醫(yī)藥、食品、保健品、日化等領(lǐng)域。報告期內(nèi)，公司主營業(yè)務(wù)收入主要為各類氨基酸產(chǎn)品的銷售。

公司主營業(yè)務(wù)收入按產(chǎn)品分類情況，圖片來源：招股書

報告期內(nèi)，公司下游客戶領(lǐng)域以醫(yī)藥類為主，下游客戶主要為制劑廠商和培養(yǎng)基生產(chǎn)商，收入占比超過70%，存在主要產(chǎn)品在下游領(lǐng)域銷售較為集中的風(fēng)險，未來如果醫(yī)藥領(lǐng)域市場需求下滑，可能會影響公司的成長性和盈利水平。

報告期內(nèi)，無錫晶海的主營業(yè)務(wù)毛利率分別為32.76%、34%、32.29%，低于同行業(yè)可比公司毛利率平均水平，主要系與同行業(yè)可比公司產(chǎn)品差異較大影響所致。

可比公司毛利率比較分析，圖片來源：招股書

無錫晶海存在境外銷售風(fēng)險。報告期內(nèi)，公司境外銷售收入占主營業(yè)務(wù)收入比例分別為45.57%、54.47%和52.23%，占比較大。其中美國地區(qū)銷售收入占公司主營業(yè)務(wù)收入比例在10%以上，近年來，公司出口至美國的部分產(chǎn)品包含在加征關(guān)稅的產(chǎn)品清單當(dāng)中。未來如果產(chǎn)品出口地的貿(mào)易政策發(fā)生變化，可能會影響公司的外銷收入。

關(guān)鍵詞：